美利车金融拟赴美IPO，中国二手车金融第一股即将诞生

来源：财汽

新浪科技讯 北京时间10月31日凌晨消息，中国二手车金融企业美利车金融向SEC公开递交招股书，计划在纽交所上市，股票代码为“ML”。

据招股书披露，美利车金融计划募集资金至多1亿美元，瑞银证券、德意志银行证券、野村证券和中金香港担任此次发行的承销商，Needham & Company和老虎证券为联席经办人。如果美利车金融成功登陆纽交所，将成为中国二手车金融第一股。

招股书数据显示，2019年上半年，美利车金融实现营收9.84亿元，同比增长38.67%，净利润2.32亿元，同比增长272.98%。

招股书数据显示，2018年美利车金融共促成汽车融资交易233,291单，截止2019年6月30日，美利车金融的汽车融资交易余额为219亿元人民币。截至2019年6月30日，公司M3+逾期率为0.8%。

根据Frost & Sullivan报告，约80%的二手车交易在线下进行。截至2019年6月30日，美利车金融大约有4000名销售人员覆盖了超过300个城市约75000家经销商，遍及全国30个省级行政区。与此同时，美利车金融与中国228个城市的766家销售代理商合作。

近几年来，美利车金融不断拓展与金融机构的合作，共同促成的汽车融资交易额持续攀升，已从2017年的70亿元人民币增长至2018年的145亿元人民币，同比增长106.9%；截至2019年6月30日的六个月的融资交易额达到91亿元人民币，较2018年同期的54亿元人民币增长68.8%。

招股书数据显示，公司于2017年和2018年分别促成175,796单和233,291单汽车融资交易，年增长率为32.7%；2018年上半年和2019年上半年，交易数量分别为95,700单和128,793单，同比增长34.6%。截止2019年6月30日，公司的汽车融资交易余额为219亿元人民币，较2018年12月31日的余额增长18.0%。

美利车金融主要通过促成二手车贷款取得助贷服务收入。2018年，公司总营收比2017年增长91.1%至16.564亿元人民币，净利润达到3.185亿元人民币。

在风控表现方面，截至2019年6月30日，公司M3+逾期率为0.8%，KS比率（衡量信用评估模型的准确性）达到45％，而传统银行相关的KS比率普遍在30%-40%。

运营效率方面，截至2019年6月30日，美利车金融已把消费者提交信贷申请到审批完成的全流程，缩短至平均10分钟。

美利车金融为专注于消费金融的互联网金融平台美利金融旗下的全资子公司，于2014年进入市场，为汽车消费者提供期限为1-3年的二手车和新车购买贷款，同时帮助经销商提供车辆交易、库存融资服务。美利车金融作为二手车金融服务平台，本身既不掌握资金，也不切入交易环节，而是连接机构和消费者，促成金融机构为优质的二手车交易客户提供贷款。

据悉，美利车金融目前已完成五轮融资，官网显示融资金融已近2亿美元，投资者包括京东金融、领沨资本、宜信、挖财、新希望集团等。

截止到2019年中，美利车金融拥有4000多名线下销售，业务范围覆盖全国30个省份300多个城市，业务覆盖范围有望进一步扩大。

随着近几年汽车经济的不断发展，汽车市场不断成熟，汽车金融也陆续走上上市路。

2017年11月16日，汽车金融交易平台易鑫集团于香港证券交易所上市。2018年6月27日，优信集团在纳斯达克上市，成为中国二手车电商行业第一股。

2018年7月26日，汽车金融科技服务平台灿谷在纽交所上市。

此次美利车金融递交招股书，既表示我国汽车金融行业集中度持续提升，同时对二手车金融市场释放了利好信号，如果美利车金融成功登陆纽交所，将成为中国二手车金融第一股。

中国的二手车金融市场有巨大的发展空间。据悉，中国二手车金融渗透率约为四分之一，而欧洲成熟国家市场渗透率在50%左右。如此看来，未来三到五年，中国二手车金融渗透率仍有近1倍提升空间。

根据Frost & Sullivan报告，2013年至2018年期间，中国二手车金融市场规模从77亿元增至1502亿元，年均复合增长率达到81.3%。

美利车金融CEO顾崇伦曾向亿欧金融分析表明，“根据二手车金融市场近年来的演变情况，未来五年里有望达到万亿元级规模。”

据招股书介绍，未来美利车金融将继续寻求重新定义中国的二手车贷款体验。基于此战略，美利车金融未来计划涵盖进一步拓展业务覆盖范围与用户群、进军高端车市场、挖掘购车者生命周期价值并提供更多增值产品和服务等一系列方向。

上述信息综合自：新浪科技、亿欧等