从纯电看新能源：混战升级，谁是下一匹黑马

2024年进入夏天，第一季度车企销量逐渐公布，新一轮新能源竞争战况如何，我们从数据中看出一些端倪。

  纯电蛋糕越做越大

既然要分析新能源汽车发展趋势，纯电一直被认为是新能源转型的终极形态，那我们就从最纯的入手，分析全球纯电车型销量走势，得出下图。

不出意外，近几年全球纯电销量不断上升，2023年全年销量已经是两年前的两倍多。而今年第一季度，全球纯电车型销量约340万辆，同比上涨超26%。每年第一季度销量都可以看作当年的“踢脚线”，后面三个季度都会逐步上扬，照此类推，今年纯电销量不出意外也会继续增长。

从地区分布来看，中国作为新能源转型的“快车道”，三年前季度销量和欧洲相差无几，随后开始“加速起飞”，不到一年时间，季度纯电销量达到欧洲的两倍甚至三倍。最新一个季度，中国纯电汽车销量为190万辆，欧洲只有80万辆，而美国也只有40万辆，甚至中国其他各地区销量相加，仍然比“排头兵”少40万辆。

具体来看，以全球纯电销量前三的车企为例，第一季度销量并没有想象中繁荣。

今年第一季度，特斯拉卖出38.68万辆，同比下降9%；比亚迪卖出30.01万辆纯电车型，同比增长13%，相当于特斯拉销量的三分之二多一点；大众集团则卖出13.61万辆纯电车型，同比下降3%，相当于特斯拉的三分之一。

局面看似你好我好大家好，实际上充满了远虑近忧。

  王者宝座不好坐

特斯拉作为纯电之王，最早吹响新能源汽车的号角，“一步到位、推到极致”是一贯的风格。不过从去年年底开始，销量增长开始乏力，“想买特斯拉的人一定会买特斯拉”的心态已经不再牢固，无论是奔着特斯拉的科技属性还是品牌属性，国产以及欧美其他品牌的新能源车型，都提供了更多选择。更何况以比亚迪为代表的中国汽车品牌，“高性价比”的优势已经享誉海内外。

更重要的是，中国汽车品牌不断迭代焕新，紧跟市场需求。但特斯拉今年按计划没有新车推出，原本要发布的低价车型Model 2也一拖再拖，马斯克也曾强调特斯拉是一家AI企业，汽车似乎进入了发展的尴尬境地。

没有新车推出，消费者又很容易“乱花渐欲迷人眼”，特斯拉只好根据最简单直接的价格调整来刺激消费，而反复波动带来的“车贵伤C端、车贱伤B端”又让普通消费者和租车公司这两边的客户都开始“下头”。

销量下降带来的营收不佳，也让特斯拉开始裁员，甚至据传超充团队被整个裁掉、新技术新车型研发搁置，种种迹象都让人对特斯拉下一步的销量增长抱有担忧。

  唯一增长但仍然回归第二

比亚迪尽管是前三里面唯一实现销量增长的车企，但相比去年第四季度反超特斯拉、成为第一的成绩来讲，还是比对手慢了一步。不过，纯电销量不及特斯拉也是情理之中。众所周知，比亚迪的强项在于混动，用低油耗、长续航的DM混动技术，不断刷新消费者的认知，庞大的规模效应也得以一再压低成本。

第一季度汉唐双车发布荣耀版，两款中大型轿车和SUV起售价都在17.98万元，一时间“电比油低”传遍大街小巷。当然这里的电也是指混动，不是纯电。同期焕新的海豚荣耀版同样增配降价，作为2023年刷新年度A0级销量记录的冠军车型，主动“放低身段”，把价格拉低到“998”，直接掀翻了合资车企的桌子。

比亚迪虽然没有强攻纯电车型，但却用混动技术将燃油车一步步挤出市场。如果说特斯拉是新能源转型的“破风者”，那比亚迪就是队伍中紧随其后的主力队员，将局面拓得更宽。而最终谁能站上领奖台尚未可知。 

  大蛋糕被细分

综合前两年的销量排名来看，整体大盘稳步拓展，但前两名近半年来却仿佛登山到了半山腰，不仅各自吃力，甚至还出现了缠斗的迹象，而第三名也并未因此“渔翁得利”，反而也显得摇摇欲坠。

蛋糕做大了，到手的没变多，自然是因为分蛋糕的也变多了。

如今的纯电车型既有微型代步小车，也有高端豪华超跑，各价格带各类型用户在选车时都有了足够的理由选择纯电，自然整体销量节节攀升。

各家车企也卯足了劲推进研发，半固态/全固态电池量产上车争先恐后，充换电站合作建设你追我赶，还有800V架构、4C甚至5C超充的快速普及，同价格带有很多类似的选择，甚至多一万可能就能买到不同等级不同电池容量的不同车型。产品越发同质化，营销却越发复杂化，消费者最终都提车了，本就快要见顶的市场，落到各家车企头上只剩三瓜俩枣了。

  动力电池历史似乎重现

太阳底下无新事，类似的情况前两年也曾出现过，不过是在动力电池领域。

当年宁德时代凭借自身电池技术、稳定供应能力、先发合作优势以及不断高涨的原材料价格，在动力电池市场一骑绝尘，广汽老板都要说“车企是在给宁德时代打工”。而比亚迪电池基本全部用于自供，但也由于自身产品规模庞大而榜上有名。动力电池装机量榜单一直是“宁王”第一、“迪王”第二，其他二线厂商装机量“遥遥落后”，在剩下的位次里争斗。

2022年底，中创新航在刘静瑜上任后经过大刀阔斧的改革，又抓住大客户广汽，一举进入国内装机量Top3，作为二线电池厂商首批突围的黑马，成为“港股动力电池第一股”，稳坐季军至今。

亿纬锂能、欣旺达、国轩高科、蜂巢能源等等其他二线电池厂商，也纷纷找到了属于自己的破局之路，在Top10的榜单里浮沉。

随着锂价逐步回归理性，电车越来越多、电池需求越来越大，国内动力电池市场目前逐步形成二王带头、群雄纷争的阶段，与如今的纯电市场格局十分类似。

  结语

不过，车企如何在市场见顶、竞争加剧、产品类似的情况下突破瓶颈期、挑战二王，这并不是能够轻易回答的问题。而在混动替代燃油的过程中，又是否会挤占纯电的市场份额，混动和纯电到底谁是过渡、谁是终局，究竟如何下注，又是谁能笑到最后。群雄纷争的大幕已经拉开，还有很多变数等待上演。